Vad hände? Var tog tiden vägen? Jösses, jag var nästan 100% säker på att jag skrev ett inlägg i april (typ) där jag skrev, nu jävlar ska jag kickstarta bloggen igen och så kör vi en ny rond med vad som hänt, hur det gått och vart vi är påväg. DÖM till min förvåning att det var nästan ett helt år sen jag skrev något sist?! Ja jösses, 36 bast och redan ultra senil (ja jag vet att det närmre betyder gammal och inte glömsk(se dement)) men ok, vad har hänt sen förra året då?
Köket har blivit renoverat i huset, barnen har blivit äldre, jag har blivit äldre, och jag har frångått en ledande roll som utvecklare ute i uppdrag till att ha en ledande roll på företaget jag jobbar på.
Tidigare har jag alltid kunnat skohorna in ett blogginlägg en förmiddag under ett möte, en kväll i veckan eller lite här och där. Ganska enkelt att screena ett bolag och göra en analys för att sen presentera bolaget och investera i det. Nu, fuhgettaboutit (https://www.urbandictionary.com/define.php?term=forget%20about%20it).
Jaja, okej då.
Grejen är såhär, jag tycker det är riktigt roligt att blogga, driva en blogg och att inspirera. Tyvärr har den senaste tiden inneburit att jag bara konstant ökat i befintligt innehav vilket hade lett till ”denna månaden köpte jag samma igen 👨🦳”.
En riktigt viktig sak i investerandet är att göra de tråkiga sakerna. Inte jaga raketer, försöka få 100% ökning varje månad, hitta kursvinnare konstant, även om det givetvis är gött när det blir så, men det är också helt orimligt. Men investering får vara tråkiga, de måste de få vara. Du får köpa samma gamla dammiga bolag, månad ut och månad in, om du inte vet vad du ska köpa (och om du gjort din förstudie såklart). Poängen är att du inte ska ligga likvid och att ditt innehav ska öka, månad för månad. Låt mig poängtera det igen så att det verkligen sjunker in: POÄNGEN ÄR ATT DU INTE SKA LIGGA LIKVID OCH ATT DITT INNEHAV SKA ÖKA, MÅNAD FÖR MÅNAD.
Vad har jag då ökat i?
Jag försökte uppdatera det fina excel-ark jag tagit fram tidigare men dels var det från baserat på förra året och dels var det för mycket data som inte var relevant i nuläget. Jag har ökat i flera bolag jag äger, men främst har jag bara köpt Investor, speciellt efter 4:1 splitten de gjorde vilket resulterade i att kursen sjönk till ungefär en fjärdedel och jag fick 4 gånger så många aktier helt plötsligt. Jag har en förkärlek till Investor, likt så många andra investerare och utdelningsinvesterare. Bygger du ett hus, bygger du det bara rakt ner i den gyttja där du står för att ”här vill jag bo”? Nej, du hittar den bästa punkten för bygget, gjuter en grund och bygger sen därifrån. Den gjutna grunden är Investor.
Jag kommer uppdatera och skapa ett fint nytt ark för att visa hur det gångna året gått för min nybörjarportfölj och även ta med några av de bolagen jag köpt som Dustin, Disney, Zynga och varför jag ökat i Resurs.
Lite smått och gått har ju hänt sen förra blogginlägget. Jag fokuserade på att göra en guide till hur man hämtar externa kurser i EXCEL/Sheets men här kommer en uppdatering.
HiQ har blivit uppköpta av Triton (genom dotterbolag) och uppköpsbud har skickats. Triton äger ca 89% av aktien och resterande kommer tvångssäljas så fort de når 90% och sedan kommer de starta processen att avnotera HiQ International från börsen. Vilket innebär att inköpskursen på aktien som jag köpte till, 35.9 kr, är uppad till budet, 70 kr. 🚀🤑🎉. Jag sålde alla utom 2, i förhoppning att tjäna mer. Fick berättat för mig att det var ”helt i linje med din karaktär”.
Jag har börjat fokusera mer defensivt efter att ha köpt mina största innehav från nord amerikanska marknaden (AbbVie, CCEP, AT&T, Federal) och dom har ju underpresterat för att säga det snällt. Därför har jag valt en strategi där investmentbolag kommer bli grunden.
Jag hoppades på att, till hösten, kunna uppdatera utdelningarna i mitt excel ark eftersom dom i dagsläget alla pekar på 2019 års siffor. Som vi alla vet är det något ostabilt. Vissa bolag har sagt att dom ska dela ut, vissa har helt slopat det och vissa håller inne det till nästa år. De sistnämnda där hoppas vi på att kunna trycka ut dubbla nästa år för att inte få statens stora giriga arm in i plånboken med vite.
Att be om hjälp, att få hjälp och sen använda pengarna på ett sätt som passar dom själva bäst är för mig okej. Jag förstår det politiska spelet där många skriker ”delar ut till de redan välbärgade aktieägare” är tröttsamt. Det är trött retorik som inte leder någonstans alls. Istället kanske man ska sätta lite regler på pengar som kastas ut från staten och inte komma i efterhand? Jaja detta är inte en politisk blogg, men jag ville adressera detta ändå. Jag menar, pengar som går in i ett bolag och delas ut till mig, går ju in i nästa bolag? Då tjänar ju en annan aktieägare (personen som säljer aktien till mig) får plötsligt pengar. Börsen mår bra, courtage går in, skatt betalas och staten får pengar. 🤷♂️
Jaja strunt nu i det. Nu kör vi en uppdatering!
Resurs: Ökat från 150 st till 166 st. Total kostnad: 5653 kr. Utdelning: 622 kr
EWORK: Köpte ytterligare 1 aktie. Utdelningen ökar till 49:50 (baserat på 2019s utd)
Köpte 4st Investor A aktie vilket ökade portföljens kostnad till 22240 kr och utdelningen till 1343 kr. Portföljens DA är nu 6.04%.
Framöver ska jag se över ifall jag kan likvidera de amerikanska lite och öka på svenska sidan men vi får se hur marknadens vindar rör sig. CCEP håller jag till efter Q4 rapporten släppts då julen är en ganska stor högtid för Coca Cola 🙂
Annars har jag legat väldigt lugnt (i nybörjarportföljen).
Kommentera gärna ifall ni har något vettigt bolag (med utdelning) som ni tycker passar in i en nybörjarportfölj. Finns det intresse att lära sig mer om hur man investerar eller köper aktier så dra ett mail till mig på info@utdelningsaktier.org 🙂
Yes! Äntligen var det dags att ruska igång denna bloggen igen! Som ni kunnat läsa i tidigare inlägg har det varit mycket runt om som fått ta prio i livet, men så blir det ibland. Som Bruce Lee sa ”Be like water”, där han menar att man ska vara flexibel, trä går sönder, metall böjs men vatten flyttar sig runt stenarna i floden.
Hur än marknaden betett sig detta året så har jag fortsatt investera på min inslagna bana och även försökt sikta på en långsiktighet med fokus på stabilitet.
Hur handlar du när du inte har tid att handla?
Det är en bra fråga som man måste ställa sig. Jag brukar bara säga att om man har gjort en grundlig analys innan sitt första köp så är det den man fortsätter luta sig på och känner sig trygg i.
Bolaget har exempelvis:
Bra kassaflöde
Stabilkundkrets (många olika segment osv)
Kontrollerade skulder (inte skenande eller oansvariga)
Anpassat sig efter marknadsläget (exempelvis gjort nedskärningar vid behov)
Som sagt, du vet hur bolaget drivs, styrkor och svagheter, och är säker på din analys så kan du investera kortare perioder utan att göra en ny analys. Jag rekommenderar alltid att ta sig tiden att veta vad det är man köper, när man köper och att man har koll på bolaget.
Men ok, </rant>
Dags att gå genom vad som förändrats! Jag valde att utgå ifrån 2020-04-29, eftersom det var senaste blogginlägget jag gjorde.
ISK: Inköp sen 2020-05-16 Resurs – 23 st – Kurs: 46,20 :-
KF:
Inköp sen 2020-04-29 AT&T – 5 st – Kurs $29.66:-
Däremot har det trillat in en del utdelningar 🙂 🎉🤑
ABBVIE: 2020-05-18 ___ 34,56 sek
AT&T: 2020-05-04 ___ 15,38 sek
Federal Realty Investment Trust: 2020-07-16 ___ 9,49 sek
XACT Högutdelande: 2020-05-15 ___ 39 sek
Som bekant har ju många bolag antingen sänkt sin utdelning 2020 eller helt ställt in den. Något underväldigande när utdelningen för året skulle legat på 710 (enligt förra årets siffror), men har kommit in långt under det. Jag vill understryka att det är ett extraordinärt år som vi alla kommer minnas länge. Jag känner mig trygg i bolagen jag valt och kommer sitta på dom året ut, om inget speciellt händer för något bolag.
Kursutvecklingen är också något längre söderut än vad jag hoppats på men över tid spelar det mindre roll, speciellt vid kontiunerliga inköp. Helst hade jag sett en kursutveckling med flera 100%, men man ska inte heller vara för girig.
Portföljöversikten då?
Ej uppdaterat utdelningar efter bolagens policy.
Ett snabbt screenshot på portföljen. Jag har inte uppdaterat utdelningarna som bolagen kommunicerat ut, men det kommer nästa gång.
Ja, som alla ni över 1000 läsare har märkt har jag inte gjort ett inlägg här på väldigt länge (sen 2020-04-04 närmre bestämt). Det finns flera anledningar till detta.
1. Börsen har varit som en storm. Innehavet har gått upp 10% en dag, ner 12% en dag och bara varit allmänt vild volatilitet. 2. Sjukdomar som påverkat hela familjen med både förkyldning och kräksjuka. 3. Renovering av kök.
Låt mig utveckla dessa tre punkterna lite mer.
Att börsen är volatil är ingen förvåning för någon i dagens läge. Men det är svårt att veta när det är läge att gå in, även om man är utdelningsinvesterare eller vanlig investerare så vill man ju köpa så billigt som möjligt men ändå se till så att företaget mår bra. Just därför har jag inte gjort några nya analyser heller, just för att det är så svårt att titta på något annat än priset för att få en bra bild, och priset i sig säger inte allt om aktien eller bolaget.
Sjukdomar har påverkat oss ganska mycket den senaste tiden. Sjuka barn och sjuka föräldrar har gjort att vad liten fritid som har funnits har fått läggas på jobb.
Renoveringen av köket. Ja, var ska jag börja. Vilken soppa. Vi har en kyl-/frys- kombo som har stått inbyggd i köket. För att den inte ska behöva frostas av så finns det en förångare i denna som, genom teknikens under, tar bort överflödig is. Denna la av helt och is började byggas på i frysen. När vi kontaktar försäkringsbolaget (deras uppgift att boka in en tekniker) så säger teknikern att vi ska dra ut strömmen ur kylen, låta den vara av i 24 timmar och sen koppla in den igen för att ’nollställa datorn’ i den. Detta ledde i sin tur till att isen smälte och rann ut ur droppfatet på undersidan och ner i golvet under. Laminatgolvet började resa sig och vi kontaktade försäkringsbolaget igen som såg till att en fukttekniker och kunniga snickare kom hit för att kontrollera golvet. De drog upp golvet och sa att det var ingen fara egentligen utan vi skulle få ersättning för golvet och försäkringen skulle även täcka för den tekniker som varit och kollat och åtgärdat frysen två gånger. Vi snackade samman oss med en god vän som är snickare och ville inte att försäkringsbolagets snickarfirma skulle göra jobbet utan vi ville kontantreglera detta (få pengar och göra det själva). Sagt och gjort. Nu stod vi i ett kök, utan golv som vi var redo att byta ut. Vi drog ut nästan hela det gamla köket och stod med vask och spis fram tills för 2 veckor sen, när vi drog ut även det. Huset har även lidit av en så kallad sättning där det har sjunkit ner lite i marken så vi skulle räta ut det, varpå vi drog upp lite extra av ’golvstommen’ (eller vad det nu kan tänkas heta. Det som ligger under golvet iaf) så vi fick ett rakt rum istället. Samma gällde för taket. I skrivande stund har vi precis haft en rörläggare som flyttat avloppet och flyttat vattenledningarna så vi kan få vasken på plats. Det är mycket kvar som ska göras och tiden att göra det känns obefintlig men det får bli som det blir helt enkelt.
Så, därför har bloggen fått ligga lite på is, tyvärr. Jag tycker själv att det är otroligt roligt att skriva denna bloggen och väldigt givande att få orden ur sig och kanske hjälpa en nybörjare, eller ge en rutinerad lite inspiration. Nu hoppas jag på lite ljusning dock när vi börjar få hem lite mer byggvaror och kan köra på och bli klara med köket.
Men har jag legat likvid under denna pärsen? Nej, givetvis inte. Jag har investerat med lite mer försiktighet än tidigare bara och inte hunnit skriva om det.
Investeringarna?
Under denna tiden har jag köpt på mig i två bolag, ett bolag som redan finns i portföljen och ett nytt som jag inte kan göra en analys på utan att det ger en jäv-smak i munnen.
Jag har köpt på mig ytterligare 75 Resurs Holding aktier som nu är ökat till 127 st.
Och även (jäv-bolaget) HiQ International på en lite mindre post om 41 aktier. Ni får själva analysera detta bolaget och nå er egen slutpunkt men eftersom jag jobbar på HiQ så känns det inte rätt att göra en analys och publicera här, men med många många kvartal med ökad vinst, känns det tryggt.
Hur ser portföljen ut nu då?
Den totala utdelningen är nu uppe i 1000 kronor i beräknade utdelningar. Detta är givetevis utdelningar vi inte kommer se då många av bolagen valt att hålla på sina utdelningar för att skydda bolaget istället, men jag känner mig ändå trygg i det.
Jag har inte uppdaterat siffrorna för utdelning (se ovan anledningar till tidsbrist) men kommer göra det så småning om för att få en mer rättvis bild på vad för utdelningar vi kan räkna med.
Snabbt räknat har vi en utdelning på 1000 kronor efter de första 4 månaderna på den nya portföljen och med en investering på ringa 16511 kronor. Fortsätter detta har vi som jag projicerade för ett par inlägg sedan 3000 kronor i utdelning år 1, vilket är strålande för små investeringar.
Hur ökar det i framtiden?
Jag är i dagsläget 35 år gammal, vilket innebär att fortsätter jag så här har jag en utdelning på 30 000 kronor om 10 år (felaktigt räknat eftersom vi har en värdeutveckling, utdelningshöjningar, förändringar i marknaden, och ränta-på-ränta effekten). Är jag inte helt ute och cyklar så en avkastning på utdelningar som är 6 % räknar vi då 16 000 vilket ger oss 960 kronor. Räknar vi med den ökningen så får vi denna tabellen första 5 åren.
År
Utdelning
Toatal Ökning
1
16960
960
2
17977
1977
3
19055
3055
4
20198
4198
5
21409
5409
Här har jag räknat årets utdelning * 1.06 för att få fram en 6% ökning av utdelningen varje år. År 0 är utdelningen 16000 med en beräknad direktavkastning på 6%.
Detta är sant om vi stoppar portföljen i ett vakuum och inget kan röra den eller påverka den under 6 års tid. Detta vet vi att det inte stämmer och är helt omöjligt. Saker kommer förändras, bolag går under, utdelningar ställs in. Men för att få ett litet grepp om det så gjorde jag tabellen för att påvisa hur ett litet innehav kan göra stor skillnad för den enskilde spararen, att med lite pengar kan du komma väldigt långt, så länge du har tålamod.
Vilken utdelningsaktie har du som guldkorn i din portfölj för framtiden?
Ytterligare en vecka med jobb hemifrån som inneburit mycket övertid och möten. Detta har tyvärr påverkat mitt bloggande väldigt negativt. Jag brukar investera måndag-tisdag och skriva blogginlägget på onsdagskvällen så det får perkulera lite ifall något dyker upp som förändrar min syn, detta har hänt två gånger tidigare så det upplägget har fungerat mycket bra.
Dessa 4 veckorna jag jobbat hemifrån, i snitt 12 timmars övertid / vecka, har gjort att jag mer eller mindre jobbat konstant. Jag övervägde ifall jag skulle skippa blogginlägget denna veckan men valde ändå tillslut att göra blogginlägget idag, fredag förmiddag, under tiden jag har ett möte :), Multitasking på hög nivå.
Kloka ord om att små investeringar spelar roll över tid
Någon analys kommer tyvärr inte på denna veckans bloggpost, tyvärr. Jag har inte gjort några nya inköp, men däremot har jag ökat i bolag som jag redan hade. Detta är nästan en lika viktig läxa att lära sig som att göra en analys på ett nytt bolag, just att återanalyera ett bolag du redan kollat på. Du kanske har en färgad bild av bolaget eftersom du redan gjort en analys men lika sant som att säsongerna förändras och löven faller från träden, förändras bolag och marknaden.
Så exakt vad det innebär för denna veckan är följande; jag köpte på mig ytterligare 17 st aktier i Resurs Holding. Jag tycker den hittat sig ner i nivåer som gör det otroligt intressant. Jag köpte för 32,46, och idag, fredag, har kursen fortsatt ner.
Totalt sitter nu nybörjarportföljen på 52 Resurs Holding aktier. Inköpet ökade utdelningen med 64 kronor / år. Det kan tänka sig vara en liten ökning men jag köpte samtidigt ”bara” för 553 kronor vilket är otroligt bra pris. Det som kan komma i kläm här skulle vara att utdelningen förändras. Jag utgår ifrån att den är samma som föregående år tills annat kommuniceras.
När utdelningen överstiger kursen skulle man kunna säga att utdelningen betalar återinvesteringen, bortsett från courtage då. När utdelningen överstiger kursen kan man säga att maskinen är självgående på den aktien. Jag köper inte samma aktie för pengarna jag får i utdelning utan jag köper det som är bäst för tillfället och långsiktigt.
Idag blev det ett lite kortare inlägg, som nämnt ovan men hoppas ni gillade den korta uppdateringen ändå.
Vi börjar med frågan: ”vad är lågkonjunktur?” Väldigt enkelt förklarat kan man säga att efterfrågan på varor och tjänster är mindre än vad som skulle kunna produceras. Detta skapar snabbt en negativ spiral. Företagen tjänar alltså mindre pengar vilket gör att dom säger upp folk vilket gör att folk har mindre pengar att spendera på företag ♻, lite moment 22.
Men i dagens läge finns det segment som faktiskt tjänar på att folk har mindre att spendera. Denna veckas bloggpost handlar alltså om hur du hedge:ar(garderar) en investering mot en lågkonjunktur.
Hur kan vi tjäna pengar på att folk har mindre pengar att spendera? Ja, lite cyniskt kan vi väl anpassa vår strategi mot att folk inte har tålamod, inte är ekonomiskt lagda eller på annat sätt måste spendera pengar när det är resurserna är begränsade. Det spelar knappast någon roll om börsen står på noll, om en person är arbetslös eller om världen brinner; folk kommer fortfarande vilja ha den senaste iPhonen eller den där smarta tvn, xbox/playstation eller annan gadget.
Hur köper du en dyr tv/telefon, för pengar du inte har?
Enkelt, på avbetalning såklart! Missförstå mig rätt, jag hackar inte ner på folk som köper saker på avbetalning. Hur de spenderar sina pengar struntar jag fullständigt i, men hur jag tjänar pengar på det, det är jag intresserad av.
Det finns en mängd olika bolag som levererar just denna tjänsten i butikerna men redan tidigt efter deras börsnotering köpte jag på mig just Resurs Holding. Aktien har tagit ganska mycket stryk i det nuvarande turbolenta klimatet men jag känner mig otroligt trygg i att folk kommer fortsätta köpa iPhones, iWatches, smart tv men inte bara det. Resurs Bank som är dotterbolag till Resurs Holding levererar sina tjänster till andra segment så som Bauhaus för byggmaterial. Vem vill inte köpa ett komplett badrum på avbetalning istället för att kasta in 50 000 på det.
Så kunder får möjligheten att köpa något månadsvis och kan i viss mån även få bonuspoäng som kan lösas in mot en gåva. Underbart. Givetvis gör ju inte Resurs Bank detta för att de vill att kunderna ska kunna köpa de senaste tech-prylarna, de gör ju detta för att tjäna pengar. Utöver att kunden då, totalt, betalar det tvn kostade så betalar kunden ju även avgifter. Den vanligaste formen på en sådan kredit just ränta. Det finns en del upplägg som betalas av aggressivt och då blir helt utan ränta, men för att tjäna pengar tas det istället ut en administrationsavgift. För att kunden ska kunna förverkliga sin dröm att renovera badrummet eller köpa den senaste tvn betalar de då kanske ett par hundra lappar för att få låna de pengarna under ett par månaders tid. Fördelaktigt för båda parterna.
Hur gynnas vi, investerare, av detta? Jo, det finns alltid personer som hellre betalar 500 kronor i månaden i 10 månader än, sparar det själv och väntar i 10 månader. Argumenten är många men här är det oftast otåligheten som talar. Men strunt i det, hur folk gör av med sina pengar är deras ensak.
Jag gillar att investera i ett segment som tilltalar den vanliga befolkningen och inte bara enorma företag som tillverkar delar till maskinerna som används i ännu större bolag. En nischbank är perfekt för just detta.
Resurs Holding
Kollar vi kursen är det en otroligt stabil aktie. Upp lite smått men det har varit kortvarigt och små rörelser.
Kursgraf sen börsnoteringen 2016
Fokuserar vi istället på den senaste månaden har det varit otroligt drastiskt.
Kursgraf 2020-02-25 till 2020-03-25
Jag har köpt på mig aktier i Resurs Holding över ganska lång tid och har en del i fickorna redan. Jag var ganska nöjd med priset runt 50-60 kronor och tyckte direktavkastningen var riktigt fin för ett så bra bolag och en så lugn kurs. När kursen nu ligger på 30-35 kronor kan jag bara inte motstå.
Tre saker här. Forward Dividend Yield är otroligt hög på 11.35%, något som borde vara en skrikande larmklocka, men det är också för att börsen sjunkit som en sten ett glas mjölk. P/S är inom rimliga gränser och även P/B. Jag har gått genom dom tidigare och tänkte bara säga att jag tittar på dom och är nöjd med vad jag ser.
Nu kollar vi 2019 års bokslut
Tittar vi här så ser vi en tydlig sak. Bolaget tjänar alltså nästan 3 gånger mer på räntor än vad de gör på lånen i sig.
Intressanta poster om man tittar under inkomsterna som inte är relaterade till räntor.
Ser vi på det stora hela så har bolaget ökat i intäkter varje år, vilket är jättekul att läsa också.
Utdelningen då?
Eftersom det inte kommunicerats att utdelningen ska utebli, däremot har de sagt att de ska vänta med stämman och utvärdera läget. Många bolag håller inne på årets utdelning för att bättre positionera sig mot en svår tid framöver.
Och eftersom jag är Mister Sunshine så tänker jag utgå ifrån att utdelningen är den samma som för 2019 i min beräkning.
Men givetvis finns det nackdelar också. Jämfört med en högkonjunktur så spenderar befolkningen klart mindre. Så det är verkligen inte så att Resurs Holding är en säker investering jämfört med något annat. Det finns klart nackdelar och även Resurs Holding säkrar sin position inför lågkonjunktur. De försöker ju klart positionera sig mot lågkonjukturen, det jag menar är att de är kanske bättre positionerade.
Hur påverkar det då utdelningsportföljen när detta köpet genomförts?
Jag köpte 35 aktier i Resurs Holding för ringa 1155 kronor (ex courtage etc). För investeringen år 1 kostar det mig 1155 kronor att få 131,25 kronor i utdelning. År två kostar det mig 0 kronor att få 131,25 kronor i utdelning osv. Det förutsätter att utdelningen antingen är oförändrad eller höjs, inte är sänkt eller indragen.
Ja det var allt från mig denna veckan. Lägg en kommentar och säg gärna vad ni tycker. Vilka segment tror ni gynnas av en lågkonjunktur och vilka faktorer kan man titta på när man screenar bolag inför detta?
Jösses säger jag bara. Denna veckan har marknaden varit en sten i en strumpa som kastas från Turning Torso och landar i det mörka kalla vattnet vid Ribban. Det är en tvådelad känsla, dels oron för de investerade pengarna och för hur framtiden kommer se ut (╯°□°）╯︵ ┻━┻, och dels hur mycket aktier och värdepapper jag har råd att köpa till detta fruktansvärt låga priset.
Jag gjorde en egen analys på SEB inför Uppdrag gransknings reportage om Swedbank och SEB och köpte SEB på ca 92 kronor. Jag tyckte det var en bra affär av flera anledningar. Jag är inte kund i banken själv men som systemutvecklare har jag varit i kontakt med deras personal vid ett par tillfällen tidigare och jag måste säga att dom är otroligt kunniga och professionella. På ett mer personligt plan har jag ett par kontakter som har jobbat eller jobbar där så jag har högt förtroende för deras rekryteringssprocess och kvaliteten på arbetet som utförs där. Sett till räkenskapen(boksluten/årsrapporterna) är jag nöjd med vad jag sett där och är fortfarande nöjd. Baserat på hur världen såg ut innan Covid-19 bröt ut så tyckte jag att 80-100 kr var ett rimligt spann på SEB A aktierna. När kursen nu ligger på ca 66 kr så valde jag mellan att göra en post här i bloggen på ett inköp/ökande i den ”nystartade” utdelningsportföljen eller att fylla på min egen.
Så tyvärr blir det inget inköp till nystartade utdelningsportföljen denna veckan 🤷♂️, detta för flera anledningar, jag kunde helt enkelt inte motstå att köpa mer SEB och ett annat bolag för min investeringsbudget.
När marknaden är så volatil och i vissa brancher rätt och slätt fritt fall är det svårt att inte fylla på sina pärlor. Under mina år som utdelningsinvesterare har jag blickat tillbaka till finanskrisen med romantisk blick och sett kurserna för SEB A som gick från 115 kronor hela vägen ner till 18 kronor. Givetvis är det mycket som spelar in i en sådan börskrash och jag hade nog inte varit så lugn om fallen hade varit så stora på de stora bolagen om jag varit med då, men lite har jag ändå hoppats på att få ner aktiepriserna lite. När SEB A kostar 66 kronor bara måste jag köpa, när Resurs Holding gått ner till 34 kronor bara måste jag köpa.
Så, denna veckan blir det tyvärr ingen ny analys och inte heller någon genomgång av ett smart verktyg utan bara en uppdatering på kurserna av investeringarna (minus XACT) som gjorts tidigare veckor.
Vi utgår här ifrån att alla utdelningar kvarstår tills annat anges, även om det är flera som diskuterar att hålla inne pengarna för att bättre rusta sig för nalkande lågkonjuktur.
AbbVie:
Det har spekulerats fram och tillbaka huruvida AbbVie skulle ha ett någon form av samarbete för att framställa ett vaccin men jag tror inte det blev något. Vi har ändå stannat på -17.55% vilket är ca 500 kr minus på innehavet.
AT&T:
Också en ganska tråkig utveckling med en backning på ca 300 kr och innehavet har stannat på -19,94%.
Federal Realty Investment Trust:
FED ligger ner -30.84%. Mycket fastigheter har tappat mycket i USA, även Realty Income, den hyllade utdelaren, har tappat nästan 40% de senaste veckorna.
Coca-Cola European Partners:
CCEP ligger -35.54% och ligger som ett fuktigt täcke med ett tapp på ca 700 kronor.
Eworks utveckling sen köp:
Ework ligger ungefär -30.87%. Här är vi back ca 200 kronor.
Sett på det stora hela är portföljen helt klart back men jag känner mig ganska lugn. Jag hade gärna kommit med ett inlägg där portföljen här ökat men pengar fick skickas på annat håll ¯\_(ツ)_/¯
Vi är väl ganska många som håller örat mot marken och är försiktiga med våra pengar när tiderna är så osäkra som dom är. Det är just i dessa tider när marknaden, börsen och allting där mellan är osäkra som vi får var försiktiga. När börsen börjar visa tecken på stabilitet så investerar vi som vanligt men tills dess stödköper jag bara och ökar på de innehav jag har som ser bäst ut i nuläget.
Mer än så tänkte jag inte skriva denna veckan tror jag.
Var försiktiga. Tvätta händerna noggrant och ofta Besök inte era äldre Stanna hemma om ni känner er sjuka
Okej, då var det en ny vecka och det innebär ju att nybörjarportföljen ökas på.
Denna veckan har jag gjort något som är väldigt ovanligt för mig, jag har köpt ett bolag utan att ha gjort en fullständig analys utan istället lutat mig på vad jag vet sen tidigare om bolaget och varit opportunist istället.
I Coronas/Covid-19:s kölvatten har jag försökt skörda mig ett bra bolag till rabatt.
Som jag berättat tidigare så när man köper en (aktie)fond, så köper man egentligen ett gäng bolag på en gång men bara en procentsats av dom. När jag vid ett par tillfällen köpt XACT Högutdelande så var det av denna principen, just att få exponering mot många bolag och även ta del av deras utdelning men samtidigt för att skydda portföljen mot enskilda bolags svängningar.
Investmentbolag är lite samma princip med skillnaden att det är en aktie som äger aktier, makes sense?
En aktiefond = en produkt med en samling aktier
XACT Högutdelande = ETF (enkelt förklarat en fond som handlas som en aktie) med utdelning
Investmentbolag = ett bolag som äger aktier i andra bolag.
Skillnaden mellan ett investmentbolag och ett produktionsbolag är att investmentbolaget tjänar pengar när andra tjänar pengar, enkelt förklarat.
Investeringen
Jag har valt att ta in Investor i portföljen av den enkla anledningen att jag vet att det är ett starkt bolag med många aktiva år bakom sig. Så fort jag såg att Investor gått ner över 10 % på 2 dagar köpte jag.
Jag har länge tänkt att jag skulle ta in Investor i portföljen och har bara väntat på tillfälle. Ser man på 3 månaders grafen:
3 månadersgrafen för Investor B
Här tycker jag det var läge att gå in på kursen 499 kronor. Lägsta här var 477 men jag missade det helt då jag trodde aktien skulle fortsätta ner mer.
När man investerar i Investmenbolag så finns det ett par saker man ska tänka på lite annorlunda jämfört med ”vanliga” bolag.
Handlas bolaget med substanspremie/substansrabatt(mer om det längre ner)
Ledningen & Investeringsstrategi
Utdelning
Utöver dessa punkterna så måste man givetvis ha koll på både aktien och bolaget. Som jag skrev innan så är Investmentbolag inte värderat på samma sätt och bokföringen har lite annorlunda vikt jämfört. Ser man här nedan på vinsten under 2018 innan skatt:
Jämför vi årens intäkter så är det otroligt stor skillnad mellan 2017 och 2018.
Här är syns sänket i intäkterna för 2018. Minus 13.92 miljarder kronor i OREALISERADE Vinster/Förluster. Det viktiga här är att det är orealiserade vinster/förluster. Deras innehav har alltså sjunkit i värde men innehaven, enligt denna rad, är fortfarande innehav och inte aktier de sålt av. Min poäng här är just att man kan inte titta på investmentbolag som alla andra utan det finns saker att titta på och saker att ”tillåta”, om man säger så. 👮♂️
Innehavet
Investors innehav
Här är en lång lista på Investors innehav. Givetvis bör en analys göras på varje bolag för att se om det är något man vill vara ägare av, men i detta fallet litar vi på Investors förmåga att screena sitt innehav och sina inköp.
För att återkomma till min punkt ovan angående substansrabatt eller substanspremie så handlar det bara om ifall det hade varit billigare att köpa varje enskilt bolag själv eller om det hade varit dyrare. Premie = dyrare, Rabatt = billigare.
Baserat på Ibindex så handlas Investor till ca 21% substansrabatt, vilket säger att ”helheten är till ett lägre pris än delarna”, och det gillar vi. Kort förklarat så skulle det kosta oss mer att äga bolagen själva än att ”köpa dom genom Investor”. 🙆♂️🎈🎉
Utdelningen hos Investor är ganska låg men stabil över väldigt många år och direktavkastningen är rapporterad som 2.79% och räknar vi själva så tar vi utdelningen för helåret (14 kr) och dividerar det med kursen som vi köpt det för 499 kr / aktie, så landar vi på ungefär 2.8% direktavkastning. Jag vill ta tillfället i akt och säga såhär, ja det är ganska låg avkastning för kostnaden på innehavet och det hade varit ”enkelt” att hitta ett bolag med mycket högre DA och till lägre kurs. Men min tanke, för en nybörjare, är mycket att hålla risken så låg det bara går. Investor känns som en sköldpadda, långsam och stabil jämfört med många andra bolag som kanske har lite knackigare utveckling över åren.
Med 3 av dessa aktier så ökar utdelningen med 42 kronor / år för en prislapp på 1497 år 1.
Jag slutar använda den html-grafen för att visualisera utdelningen och klipper istället in ett screenshot på mitt excel ark.
Klicka för att förstora
Så, there we have it. Jag svängde ihop de sista siffrorna lite hastigt så jag har inte hunnit dubbelkolla dom än men de bör stämma. Med Investor som ny spelare i portföljen så ökar den totala utdelningen för året till 456 kronor. Härligt!
Tack för att ni tog er tiden att läsa detta inlägg och för alla fina kommentarer. Hoppas ni gillar den, för jag tycker det är otroligt roligt och givande att skriva! Har jag skrivit fel, missat något eller bara varit osammanhängande i min text här så tveka inte att skicka ett pm, lägga en kommentar eller skicka en röksignal så snackar vi om det!
Jag tänkte att det var dags för en portföljuppdatering för utdelningsportföljen här. Söndag och det är dags för lite lätt läsning.
Jag kör ut en liten rapport gällande varje bolag och varje vecka tänkte jag.
Abbvie
Tunga 3 månader för Abbvie men inte förvånande
Abbvie hade dessutom ett pm i veckan som inte var jättebra. Där framkom det att den kliniska studien de gjorde för ett läkemedel inte visade ett önskat resultat.
Av bolagen har en utdelning kommit in!
AT&T
AT&T har rört sig som de andra bolagen under coronas framfart.
Innehavets förändring
Coca-Cola European Partners
Och innehavet
Ework Group
Och innehavets värde
Vad som syns tydligt här, förutom färgen röd, är att innehavet gått ner. Alla ligger på minus men det gör inget, i nuläget. Jag sitter kvar eftersom jag gjorde en analys på bolagen och jag valde att investera i dom baserat på den analysen. Vi har en tid framför oss med tumult som kommer tynga börsen.
Jag påminner alla att luta er på era analyser mer än kursen. Tror man på bolaget så kan man dessutom köpa mer aktier till reducerat pris, men jag avråder från det i nuläget för jag tror inte vi sett botten än utan tror att vi inte lämnar denna nedgången innan q2 är slut, som tidigast. Sedan följer nog en recession globalt för många bolag kommer ha lönsamhetsproblem på grund av Coronaviruset.
Men, vi investerar ju inte för q1 eller q2 utan för 10-20 år så detta oroar inte mig.
Eftersom jag har ett ganska stort innehav i XACT valde jag att inte ta med det här men det har utvecklats liknande :handgesture:
Alla aktier är köpta på ISK och Kapitalförsäkring hos avanza, har ni inte ett konto där och vill börja använda den plattformen så klicka på länken nedan för att skapa ett. Jag får en lite summa för att du använder länken vilket jag tackar ödmjukast för. Jag har alltid själv använt avanza, dels för utbudet men mycket för pris och att UIt är snyggt och lättanvänt. https://click.adrecord.com?c=35530&p=836
Tack för att du läste posten. Gilla och dela så når vi flera!
Då var vi nästan klara med februari, inte klokt hur fort tiden går. Vädret är vad det är, det regnar och stormar där jag sitter, hur har ni det, har ni snö eller samma som jag? Riktigt tråkigt, liksom nästan som att hösten bara blivit förlängd på något sätt.
Utöver det så ligger Covid-19, eller Corona viruset, som tynger många regioner i världen. Tyvärr var myndigheterna i många länder, däribland Sverige, när man inte direkt stoppade flyg och undersökte personer direkt när dom kom från de drabbade regionerna. Många länder har liknande undantagstillstånd för att förhindra att det ska spridas. Detta syns tydligt på börsen när produktionsmedlen i bland annat Kina står helt stilla. Var vi än vänder och vrider oss stöter vi på texten ”Made in China” och som det ser ut just nu ”Nothing is made in China”. Alla bildelar, glas, mikrochip, kläder och så vidare påverkas tydligt av produktionsstopp, vilket i sin tur påverkar bolag och sen börsen i sin helhet.
Produktionsbolag eller bolag som kräver en aktiv relation av en kund lider extra mycket. Klädesbutiker kommer hålla stängt för att de inte får leveranser, men även för att förhindra att personal och kunder ska smittas. Fordonsindustrin på påtagliga problem att få levererat delar som är direkt avgörande för att kunna fortsätta producera bilar, vagnar, reservdelar, motorer och så vidare.
På samma sätt som produktionssegmenten påverkas av börsen så gynnas andra delar. Läkemedel och kemikalier kommer krävas för att vårda sjuka och sanera sjukdomsdrabbade områden. Det blir lite ”den enes död är den andres bröd” på ett sätt.
Ur ett investeringsperspektiv är det dock ganska tråkigt eftersom alla, eller många åtminstånde, påverkas otroligt negativt av detta virusutbrott. Även om det finns pengar att hämta i bland annat läkemedelsindustrin så blir hysterin ofta att folk paniksäljer och tynger ner index ännu mer. 😱😱😱
I aktiegrupperna som jag sitter i har det verkligen dundrat in inlägg om folk som säljer av allt, eller mycket, av sitt innehav. Folk vill köpa minifutures (Mini futures är investeringsprodukter som är noterade på en börs och som följer värdet på en underliggande tillgång. Den underliggande tillgången kan vara exempelvis ett index, en aktie eller en råvara. ), bear certifikat (Bull & bear-certifikat är investeringsprodukter som är noterade på en börs och som följer värdet på en underliggande tillgång. Den underliggande tillgången kan vara exempelvis ett index, en aktie eller en råvara.), eller andra sätt att tjäna på att börsen går ner.
För att göra den bästa investeringen så vill det till att man har koll på mer än bolaget, du får ha koll på makroekonomiska trender också.
Som till exempel, säg att en klädesbutik tjänar jättebra pengar. År efter år går intäkterna upp, kostnaderna sjunker och utdelningen till aktieägarna ökar. Men så beslutar EU att import från det producerande landet ska beläggas med importavgifter. Dessa avgifter kommer påverka priserna för alla inom sektorn. Kombinera det med att det blir ett uppror i produktionsdistriktet i Kina. Plötsligt lamslår det hela klädesindustrin. Klädesbutiker ha inte strålande marginaler utan satsar på volymförsäljning (i detta exemplet, inte alltid) och står ofta med stora kostnader för lokaler då dom måste finnas där folk rör sig. Detta var bara ett exempel för att visa att en investering kräver koll på omvärlden också, inte bara i det enskilda bolaget 🙄.
Okej, dags för veckans investering!
Efter att ha raljerat en del ovan så ska jag hålla mig lite kort här. Varje vecka (oftast) gör jag en investering som ni kan följa här på bloggen. Responsen har varit otrolig, verkligen!
Eftersom jag gör det varje vecka och har tidigare förklarat varje stag och vad jag tittar på så tänkte jag bryta det mönstret (nej nytt och annorlunda är inte farligt) och göra det mer grafiskt denna gången.
Investeringen blir min första utdelningskung, eller Dividend king, för den nya portföljen. Det finns lite olika nivåer av utdelare, är det intressant kan jag göra ett inlägg om dom senare. En Utdelningskung, eller Dividend king, är ett bolag som haft utdelning i minst 50 år utan att ställa in, eller sänka sin utdelning. Krasst kan man säga att ett sådant bolag har ökat sin utdelning varje år i minst 50 år. För min egen del passar detta mig otroligt bra ur ett riskperspektiv då de flesta bolag jag köper ska kunna klara 3-6 månader utan att jag ens behöver kolla på det utan jag litar på att dom kan sin sak och jag har gjort en korrekt analys.
Jag valde att köpa Federal Realty Investment Trust. En utdelningskung som äger och hyr ut otroliga 104 fastigheter med ungefär 3000 hyresgäster och över 2600 boende.
De fokuserar på att utveckla och driva köpcentrum och handelsfastigheter i storstadsområden runt om i nordamerika. Portföljen av fastigheter inkluderar huvudsakligen köpcentrum som förankras med livsmedelsbutiker, kontor, bostäder och hotell.
Då börjar bildspelet på hur vissa delar av analysen gått till.
Första sidan efter att ha sökt upp bolaget på Morningstar.com
Det första jag kollar på är utdelningen, för att försäkra mig om att det finns utdelning i bolaget jag tittar på. Sedan är det dags för en kursanalys för att försäkra mig om att volatiliteten inte är katastrofal.
10 års kursen
Kursen på 10 år ser ganska bra ut. Inga väldiga svängningar, ser man på den så har den gått upp över 100 % på 6 år och nått toppen. Efter en avtrappning så har kursen legat stabilt tycker jag.
Byter vi från 10 år till 3 år och slänger på händelser:
3 år med händelser
Så ser vi att varje stigning eller dripp har kunnat härledas till en av tre: Utdelning (orange) eller rapporter (grön och lila). Det gör mig inte speciellt mycket om kursen dippar så länge det finns en bra anledning. Om kursen går ner på grund av en nyhet eller pm så kan jag bli nervös, men om det är för att en rapport kommit eller utdelning betalts ut så känner jag mig lugn. Jag investerar över lång tid och enskilda rapporter gör mig inget, speciellt inte om jag är trygg i den analysen jag gjort på bolaget innan köpet. Med det sagt så ska man alltid gå tillbaka periodsvis och göra en ny analys på bolaget man tidigare köpt.
P/E och lite andra nyckeltal
I tidigare inlägg har jag förklarat P/E talet och här måste jag säga att det är lite i överkant jämfört med vad jag brukar köpa.
(I min bästa nyhetsankarröst) Över till rapporterna och boksluten.
Vad vi kan se här är att, sedan 2015 har intäkterna i bolaget ökat varje år, ganska markant dessutom. Det kostar att äga och driva fastigheter så givetvis ökar även kostnaderna, precis som det skulle göra för ett produktionsbolag.
Vad kan vi dra för slutsats på detta bolaget, baserat på vad vi sett här? 1) Det är en utdelningskung 2) Kursen är stabil de senast 10 åren och dippar har varit relaterade till händelser 3) Högt P/E tal = Något övervärderat bolag. 4) Intäkterna ökar varje år.
Anledningen till att det bara är 5 år bakåt är för att morningstar har bara 5 år bakåt i tiden om man inte är Premium medlem. Alla bokslut finns att få tag på, kontakta bolaget bara så skickar dom gärna det till dig eller hänvisar dig till var du kan få tag på det.
En ganska stor nackdel med denna aktie, inte bolaget, är att den ligger ganska högt i pris. Men jag tror på bolaget så jag köper två aktier till den långsiktiga portföljen.
Utdelningen för 2020 är, naturligtvis, inte fastställd för året än men en utdelning på $4.14 / år är inte helt fel per aktie.
Vi utgår ifrån att eftersom det är en kung så sänker dom inte utdelningen, men den kan vara bibehållen så $1.05 / kvartal och aktie.
För att inte bränna hela min investeringsbudget denna månaden så köper jag bara en (!!!) aktie.
dividends 2020 | amCharts
Den totala utdelningen var i slutet på förra veckan på 369,96 för 2020, och tack vare denna investeringen i Federal Realty Investment Trust så ökar vi med 10,20 kr / kvartal alltså 40,80 per år. Den nya utdelningen för året landar således på 410,76 kronor. 🎉🎊
Riktigt kul att nått över 400 kronor per år innan mars är slut, kul!
Med det avrundar jag denna veckans bloggpost och investering och ber er ödmjukast var försiktig med pengar ni placerar på börsen och hur ni säljer. Överväg om ni verkligen gjort en bra analys från början och om du verkligen måste sälja.
Tack för att ni läste det, dela gärna och kommentera!
